金融衍生工具简答题

一、金融衍生工具简答题

期权期货的区别如下：

1、期权是单向合约，期货合约是双向；

2、期权只需卖方缴纳保证金，期货双方都需要缴纳保证金；

3、期权合约本身具有一定的价值，而期货是一种交易方式；

4、期权是购买方在到期日以约定的价格来买卖标，期货是先交钱后交货；

5、期权买方的收益受市场价格的影响，亏损仅包括购买期权的权利金，期货的盈亏只要受制于期货价格的变化。

二、金融衍生工具题库及答案

利率衍生工具，利率衍生工具包括什么？

利率衍生工具是指以利率或债券等利串的载体为基础金融工具的金融衍生工具.主要包括短期利率期货与期权、长期利率期货与期权、利率互换、利率互换期权、利率衍生工具远期利率协议.利率衍生工具以及上述工具的棍合交易工具。    利率衍生工具指数衍生工共是指以各种指数为基础金触工具的金融衍生工具，利率衍生工具主要包括各个市场股票指数的期货和期权、利率衍生工具商品指数及基金指数的期货与期权、利率衍生工具房地产价格指数、利率衍生工具通货膨胀指数期货等。

三、金融衍生工具填空题

表外业务。

一是在金融机构进行资产负债管理的背景下，金融衍生工具业务属于表外业务，既不影响资产负债表状况，又能带来手续费等项收入；二是金融机构可以利用自身在金融衍生工具方面的优势，直接进行自营交易，扩大利润来源。

为此，金融衍生工具市场吸引了为数众多的金融机构。新技术革命为金融衍生工具的产生与发展提供了物质基础与手段。

四、金融衍生工具试题和答案

衍生金融资产也叫金融衍生工具 ，金融衍生工具，又称“金融衍生产品”。

这是与基础金融产品相对应的一个概念，指建立在基础产品或基础变量之上，其价格随基础金融产品的价格（或数值）变动的派生金融产品。

这里所说的基础产品是一个相对的概念，不仅包括现货金融产品（如债券、股票、银行定期存款单等等），也包括金融衍生工具。作为金融衍生工具基础的变量则包括利率、汇率、各类价格指数、通货膨胀率甚至天气（温度）指数等。

金融衍生工具是在货币、债券、股票等传统金融工具的基础上衍化和派生的，以杠杆和信用交易为特征的金融工具。

五、金融衍生工具期末考

通常是指从原生资产（Underlying Asserts）派生出来的金融工具。由于许多金融衍生产

品交易 在资产负债表上没有相应科目，因而也被称为"资产负债表外交易（简称表外 交易）"。根据产品形态

，可以分为远期、期货、期权和掉期四大类。

一、金融衍生工具的概念和特征

(一)金融衍生工具的概念

金融衍生工具是指建立在基础产品或基础变量之上其价格决定于后者变动的派生金融产品.

(二)金融衍生工具的基本特征

1、跨期交易

2、杠杆效应

3、不确定性和高风险

4、套期保值和投机套利共存

二、金融衍生工具的分类

(一)按基础工具种类:

1、股权式衍生工具

2、货币衍生工具

3、利率衍生工具

(二)按风险收益特性:

对称型与不对称型

(三)按交易方法与特点:

金融远期合约、金融期货、金融期权、金融互换

套期工具，通常是企业指定的衍生工具，其公允价值或现金流量的预期可以抵销被套期项目的公允价值和现金流量的变动。衍生工具通常被认为是为交易而持有或为套期而持有的金融工具，包括期权、期货、远期合约，互换等比较常用的品种。非衍生金融资产或金融负债，只有用于对外汇风险进行套期时，才能被指定为套期工具。被套期项目，指使企业面临风险损失，即使企业面临公允价值或未来现金流量变动风险、被指定为被套期的单项或一组具有类似风险特征的资产、负债、确定承诺、很可能发生的预期交易，或在境外经营的净投资。套期关系是指套期工具和被套期项目之间的关系。按照套期关系可以将企业为规避资产、负债、确定承诺、很可能发生的预期交易，或在境外经营的净投资有关的外汇风险、利率风险、股票价格风险、信用风险等而开展的套期保值业务，区分为公允价值套期、现金流量套期和境外经营净投资套期三类。

库存商品、持有至到期投资、可供出售金融资产、贷款、长期借款、预期商品销售、预期商品购买、对境外经营净投资等项目使企业面临公允价值或现金流量风险变动的，均可被指定为被套期项目。

3202 被套期项目

一、本科目核算企业开展套期保值业务被套期项目公允价值变动形成的资产或负债。

二、本科目可按被套期项目类别进行明细核算。

三、被套期项目的主要账务处理。

（一）企业将已确认的资产或负债指定为被套期项目，应按其账面价值，借记或贷记本科目，贷记或借记“库存商品”、“长期借款”、“持有至到期投资”等科目。已计提跌价准备或减值准备的，还应同时结转跌价准备或减值准备。

（二）资产负债表日，对于有效套期，应按被套期项目产生的利得，借记本科目，贷记“公允价值变动损益”、“资本公积其他资本公积”等科目；被套期项目产生损失做相反的会计分录。

（三）资产或负债不再作为被套期项目核算的，应按被套期项目形成的资产或负债，借记或贷记有关科目，贷记或借记本科目。

四、本科目期末借方余额，反映企业被套期项目形成资产的公允价值；本科目期末贷方余额，反映企业被套期项目形成负债的公允价值。

六、金融衍生工具题目

金融衍生工具对经济发展有利有弊：

利方面：

1、促进了金融市场的繁荣，进而促进经济发展；2、有发现价格的作用；3、投资者可以利用期权、期货等衍生工具套期保值、规避风险；4、投机者可以利用杠杆作用进行投机，获取高额利润

弊方面：

1、衍生工具具有杠杆作用，投资者有机会高收益的同时也面临十分高的风险；

2、衍生工具可以使一定量的资金发挥几倍的作用，投机可能导致金融市场乃至整个经济的动荡，是整个金融系统风险大大增加。